根据数据和分析公司GlobalData的数据，全球建筑业产值到2023年将仅增长1.8%，而2022年预计增长1.7%(或仅0.4%，不包括中国)。
这种水平的建筑活动对供应该部门的建筑材料和采石行业的需求水平有明显影响。
GlobalData表示，假设全球经济稳定改善，预计建筑业将从2024年开始恢复一些增长势头。
对今年持续缓慢增长的预测，考虑到了黯淡的经济背景，以及全球建筑业特有的额外挑战，尤其是建筑材料成本高企和劳动力短缺。俄罗斯入侵乌克兰的后果，以及随之而来的通胀飙升，以及随之而来的全球前所未有的利率上调，加剧了经济问题。
全球经济增长将在2023年继续放缓，反映出高通胀和金融环境收紧将限制投资增长。国际货币基金组织预测，2023年全球经济增长将放缓至2.7%，低于2022年的3.2%和2021年的6.0%。虽然中国最近放宽了零冠政策，表明中国经济的需求可能比预期的要强劲，但预计美国和西欧的经济增长将停滞不前。
GlobalData建筑业首席经济学家丹尼·理查兹(Danny Richards)表示，进入2023年，全球建筑业总体上仍处于非常疲软的状态。
“它面临着一些重大的短期挑战，”他补充道。“利率很高，如果通胀开始从目前的高位回落，那么在央行结束当前的紧缩周期之前，今年上半年利率仍可能进一步上升。”
理查兹说，尽管建筑材料价格已经从最近的峰值回落，但仍保持在相对较高的水平。目前的价格水平使承包商和开发商以及计划可能不再可行的投资者处境艰难。
地缘政治风险
理查兹说:“在地缘政治方面，与能源价格和乌克兰冲突带来的供应链相关的风险仍然很多，这些风险目前还没有明显的结束迹象。”
他补充说，从国家和地区的角度来看，中国经济的开放和零covid政策带来了一定程度的乐观情绪，认为这将提振全球需求，并在一定程度上放松对中国房地产开发的限制。然而，另一方面，建筑材料大宗商品价格可能再次面临上行压力，从而带来进一步的通胀风险。
理查兹表示，尽管最新的官方统计数据显示，中国建筑业在2022年第三季度同比增长了7.8%，但坊间证据表明，中国建筑业仍存在问题。
各地区的趋势各不相同，GlobalData预计西欧和澳大拉西亚的产出将下降，美国的产出将继续疲软，尤其是最近蓬勃发展的住宅受到严重打击。
俄罗斯与乌克兰的冲突对东欧的建筑业产生了显著影响。由于围绕冲突的不确定性，以及冲突给能源价格带来的通胀压力导致的经济逆风不断加剧，投资者的信心普遍减弱。
印度通过对基础设施和能源项目的投资，以及迅速崛起的中产阶级的需求，正在推动南亚的经济增长。
中国住宅行业的低迷和韩国建筑业的持续疲软是东北亚面临的主要下行风险。然而，中国公共基础设施投资的大幅增加将支持经济增长。
中东和北非(MENA)的石油生产市场受到相对较高的油价的提振，这增加了政府的收入，多元化的努力将支持投资。
撒哈拉以南非洲和拉丁美洲刚刚恢复到疫情前的水平，但在东南亚，包括泰国、菲律宾和新加坡在内的一些关键市场仍在努力复苏。
我们的趋势
理查兹表示，美国建筑业的明显萎缩对2022年的全球建筑业增长产生了重大影响，尤其是在中国被排除在增长率之外的情况下。
根据GlobalData的数据，基础设施投资将继续成为美国经济增长的推动力。美国的《基础设施投资和就业法案》(IIJA)正蓄势待发，中国也将大举投资。
能源和公用事业也将推动整体建设活动，可再生能源项目仍是主要的投资重点。
GlobalData的2022年第三季度建筑产出数据显示，不同国家市场的情况各不相同。巴拿马和马来西亚是同比增长率最高的两个国家，分别为17.6%和15.3%，但Richards表示，这些增长率有些具有欺骗性，因为这两个国家在2020年的建筑产量都出现了大幅下降，而且仍远低于2019年的运行水平。
欧洲表现最好的国家通常是那些在欧盟复苏计划支持下推动投资的国家。希腊和意大利都在快速增长，特别是通过住宅建设投资。
一些主要市场出现了下滑，美国在2022年第三季度同比收缩9.6%，法国(-2.0%)和德国(-5.2%)也出现了下滑。一些主要的新兴市场在第三季度也难以恢复增长，如南非(-2.4%)、泰国(-2.8%)和土耳其(-13.4%)。在连续五个季度的建筑业增长之后，墨西哥的表现在第三季度也陷入了亏损(-3.2%)。
材料和商品价格的趋势
大多数材料和大宗商品价格——原油、天然气(欧洲)、铜、钢铁、水泥和混凝土以及木材——在2019年和2020年的水平上出现了大幅上涨，但在2022年下半年普遍从这些峰值回落。理查兹表示:“这些关键大宗商品的价格正在下跌，这对建筑行业来说是个好消息。”“但与此同时，与新冠疫情前的水平相比，价格仍然相对较高。”
Richards表示，在西欧，该行业的主要问题是住宅建设是2023年产量增长的主要拖累因素。与2019年的水平相比，住宅部门已经恢复良好，2022年的产出增长率为4.9%，预计今年将比2022年下降6.2%。基础设施行业将继续扩张，今年增长1.0%，但由于项目交付和融资成本较高，增长速度将从8.5%(2022年与2019年相比)大幅放缓。
意大利在2022年表现突出，在欧盟资金支持的财政激励措施的推动下，住宅行业蓬勃发展。理查兹说:“尽管这些支持计划将继续下去，但它们将不再那么慷慨，因此增长将会减弱。”“不过，(意大利的)产出水平仍将相对较高。”
自2020年以来，丹麦也是表现最好的国家之一，强劲的住房需求和不断提高的城市化水平推动了建筑增长。这导致了对更多住房和紧缩投资的需求。由于利率上升和建筑成本上升，房地产市场出现降温迹象，预计丹麦的产出将在2023年走弱。
法国和西班牙是少数几个将继续挣扎的市场之一，面临更广泛的经济挑战，包括投资者信心减弱、建筑成本上升和利率上升。理查兹说，到明年，他们的建筑市场将不会恢复到2019年的水平。
在2020年第二季度新冠肺炎疫情高峰期，英国出现了大规模的建筑活动下滑，但理查兹表示，自那以来，英国的产出已经强劲复苏，并保持相对较好，在过去几个季度的表现超出了大多数预期。不过，他补充称，2023年的前景并不那么乐观:“英国经济正在降温，货币紧缩以及政府的一些财政紧缩措施加剧了经济低迷。”
他表示，随着利率上升和生活成本挤压对需求的影响，英国的住宅和商业建筑预计将走弱。基础设施将提供一些支持，政府最近重申了对重大基础设施项目的支持和承诺。英国建筑业的主要趋势是，未来几个季度的产出将放缓。
GlobalData的研究表明，德国建筑业最近几个季度举步维艰。2022年第三季度的活动水平处于多年低点，比2022年第二季度下降4.2%，同比下降5.2%。受价格和利率高企、经济不确定性以及整体经济面临的能源危机的影响，新订单也有所下降。
理查兹说:“我们从德国得到的一些领先指标显示，2023年将是相当平淡的一年。”“去年前三季度，住宅和非住宅建筑许可都下降了10.7%。”
区域展望-西欧
Global Data指出，西欧的增长预测基本没有变化，能源成本高企和建筑材料价格压力仍然是主要问题。与2021年6.6%的增长相比，该地区去年的建筑市场总增长放缓至2.2%，预计2023年将出现-2.8%的负增长，大多数主要市场的活动都将下降。“建筑材料的成本一直是一个主要问题，这阻碍了进步，”理查兹说。“加息以及未来可能出现的进一步加息，抑制了投资增长前景。”
投资者信心一直疲弱，欧元区12月建筑业采购经理人指数(pmi)大幅下降，新订单下降速度快于前几个月。
2022年第三季度，整个欧盟的建筑产出(增加值)下降，但反映出正在进行的工程水平，仍略高于2019年第四季度的水平。
基础设施/能源项目正在推进，由欧盟在恢复和弹性基金(RRF)下提供资金支持，但并非所有项目都能获得同样程度的受益。
理查兹补充说:“投资增长疲软，关键建筑材料和能源价格高企，将严重阻碍产出。鉴于俄罗斯和乌克兰大宗商品供应的重要性，乌克兰战争的影响加剧了这一趋势。”
区域展望-东欧
GlobalData专注该地区的研究团队负责人乔尔•汉纳(Joel Hanna)表示，整个东欧建筑业“今年的前景仍相当黯淡”。
他补充说，在2022年相对疲软的背景下，该地区的建筑行业预计今年将收缩2.3%，尽管这两年的下降实际上比GlobalData之前预测的2022年下降2.5%和2023年下降2.7%有所改善。汉纳表示:“这在很大程度上是由于该地区许多市场2022年第三季度和第四季度的数据略强于预期。”“然而，这并不意味着我们对中期前景特别乐观。我们预计2024年的增长将明显减弱，目前预计恢复到大流行前的水平将推迟到2026年。”
汉纳说，主要原因是乌克兰的冲突预计将持续很长时间，而且随着时间的推移，其影响将继续显现。投资者信心可能会持续疲软，加上加息将对住房需求产生负面影响。在未来几个季度和几年里，不断上升的建筑成本将推高房价。预计这将打击住宅领域的进一步增长，这是近年来除2022年外，许多东欧市场建筑活动增加的驱动力之一。
住宅建筑预计将成为今年东欧第二弱的建筑行业，仅次于商业建筑(下降-4.1%)，同比下降3.5%。由于经济增长放缓将影响需求，预计今年商业和工业也将进一步走弱。
尽管能源和公用事业部门预计将在2023年收缩，但产出水平仍然相当高，这在很大程度上是由于能源基础设施投资的增加。
预计今年表现最好的行业将是基础设施，该行业已经比大流行前的水平高出3.2%，预计在2023年将进一步实现边际增长，这主要是由于欧盟国家RRF基金的支持。然而，非欧盟东欧国家仍然面临着不利因素，它们面临着更大程度的债务危机和公共财政压力。
由于西方制裁、外部需求疲软和原油价格下跌，公共收入减少，预计将影响到东欧地区建筑部门的新投资水平。
乌克兰冲突的延长使俄罗斯面临日益加剧的经济风险。汉纳表示，有利的一面是，亚洲新兴出口市场提供了另一种收入来源，可以抵消来自欧洲的收入缺口。
预计今年所有主要东欧市场的建筑产量都将下降，即使在爱沙尼亚、克罗地亚和斯洛文尼亚等表现较好的市场也是如此。捷克共和国和波兰在2022年恢复到大流行前的水平，但GlobalData预测，它们今年将回落到这一水平以下。在经历了前两年的强劲增长后，匈牙利在2023年将面临最大的产出下降，由于政府支出减少、材料成本持续高企以及劳动力短缺，预计将收缩7.6%。
土耳其的事态发展
自2018年以来，土耳其的产出水平一直呈下降趋势，这在很大程度上与里拉贬值相吻合。建筑行业也受到了政府利率政策和乌克兰冲突的影响，这两者都导致了通货膨胀的快速增长和投资者信心的侵蚀。
2022年的产出大幅萎缩，预计今年将再次出现这种情况。近几个月来，由于高通胀和材料成本上涨，占土耳其建筑业三分之二的房地产市场已经降温。
积极的一面是，土耳其的通货膨胀已经开始放缓，建筑业信心指数在2022年底至2023年初显示出稳步上升的趋势。汉纳说，这可能预示着建筑业将在中期复苏。在6月的全国大选之前，政府支出也可能增加。
在俄罗斯，尽管受到西方制裁的影响，但2022年上半年的建筑产出水平相当强劲。这主要是由于能源价格上涨和与非西方国家的持续贸易，部分抵消了对欧洲出口量的下降。这使得基础设施和能源项目的投资保持强劲，去年这两个行业的年增长率分别为9.7%和4.2%。
然而，GlobalData仍预计西方制裁将在未来几个季度产生影响，尤其是在私人投资受到打击、跨国建筑公司停止在俄罗斯运营的情况下。这位分析师预测，今年和明年的建筑产量都将下降。进一步制裁的前景给俄罗斯的前景蒙上了阴影，但一个有利因素是印度和中国等亚洲国家对石油和天然气的需求不断增加，这可能会填补来自欧洲的收入缺口。
汉纳表示:“这可以让俄罗斯维持其基础设施投资，如果俄罗斯决定建造更多面向东方的出口设施，如港口码头和天然气管道，也可以直接推动建设。”
区域展望-中东和北非
中东和北非(MENA)地区的建筑业在2022年实现了4.7%的稳健增长，略低于南亚(4.8%)，高油价和天然气价格支持了财政盈余和支出计划。GlobalData预测，在停滞项目的复苏以及多元化努力的推动下，2023年增长将继续。
短期前景存在下行因素。高利率、通货膨胀和建筑材料供应问题导致项目融资成本增加，从而进一步削弱了私人建筑的增长。
沙特阿拉伯的主权财富基金——公共投资基金(PIF)已将Diriyah项目指定为继Neom、红海、Qiddiya和Roshn开发项目之后的第五个超大型项目。GlobalData表示，这些项目将是推动未来几年增长的关键因素。沙特阿拉伯建筑市场在2022年增长了4.9%。
阿联酋市场是该地区在封锁后难以恢复的市场之一，但GlobalData预测，这种情况将在2023年改善。
区域展望-撒哈拉以南非洲
自2022年下半年以来，撒哈拉以南非洲大流行后的经济复苏势头有所放缓，国际货币基金组织预测，在2022年GDP增速从2021年的4.7%降至3.6%之后，2023年GDP增速将稳定在3.7%。
由于债务水平不断上升，近期前景不确定。公共和私营部门的项目都将面临障碍，政府收入将用于应对迫在眉睫的社会经济危机，而高企的建筑材料价格将使私营部门无法开展项目。
能源和公用事业板块的表现将优于其他板块，短期增长将受到油价持续走高导致油气项目活动增加的推动，而长期投资将受到向绿色能源转变的推动。
Hanna说，该地区对基础设施的投资将受到对当前交通和公用事业系统以及教育和医疗设施不足的持续认识的推动。
他补充说，肯尼亚是该地区表现突出的国家，但由于债务和通胀上升带来的挑战，GlobalData略微下调了对肯尼亚的增长预测。肯尼亚新总统威廉·鲁托(William Ruto)一直在寻求减少投资计划，以降低该国的债务水平。
汉纳补充称:“尽管面临一些重大挑战，但其他一些快速增长的市场表现良好。”“尽管埃塞俄比亚存在冲突和安全问题，但上一财年外国直接投资流量增长了79%，尽管埃及的宏观经济不稳定，但我们没有看到其对主要城市发展项目的投资有任何实质性的减少。”
作为该地区最大的市场之一，尼日利亚预计到2023年将略高于2019年的水平，该国2021年至2025年的五年国家发展计划下的投资将支持建筑支出。
GlobalData预计，南非建筑业在2022年下降4.9%之后，2023年仍将保持疲软，实际下降1.9%，部分原因是能源价格飙升以及俄乌冲突导致关键建筑材料供应中断。
南非统计局(Stats SA)的最新数据显示，2022年前9个月，建筑业的增加值下降了4.7%，该国建筑业的固定资本形成总额同比下降了7.6%。
